第4回 投資にチャレンジ！ｅＭＡＸＩＳ「ポートフォリオの達人」を振り返ります。
先日まで開催されていた投資にチャレンジ！ｅＭＡＸＩＳ「ポートフォリオの達人」が終了しましたので 前回（第3回 投資にチャレンジ！ｅＭＡＸＩＳ「ポートフォリオの達人」を振り返ります。 - tacaciの投資ブログ）同様、結果について簡単に振り返ります。
「ポートフォリオの達人」の概要
「ポートフォリオの達人」のサイトより引用します。
仮想資金100万円で、9種類のｅＭＡＸＩＳ を組み合わせてポートフォリオを作り、リスク当たりのリターンの大きさを競うコンテストです。
ご応募いただきましたポートフォリオは、リスク値の大きい順に、3つのリスクタイプ（積極型、中立型、堅実型） に分類いたします。
コンテスト期間は2015年8月3日(月)〜2015年11月30日(月)でした。
自分の結果
自分の「ポートフォリオの達人」の結果は以下の通りでした。
- リスクタイプ ： 堅実型
- リターン ： -0.11%
- リスク ： 2.63%
- シャープレシオ（リターン÷リスク） ： -0.04
- 堅実型内の順位： 90位/983人
- 総合順位 ： 167位/2949人
- 所属チーム「たたら」 ： 67位/96チーム
- チーム内の順位 ： 1位
上位＆下位の方と自分のポートフォリオの比較
上位＆下位の方と自分のポートフォリオについて一覧にまとめておきます。
短期間の「ゲーム」なので善し悪しを見ることが目的ではなく、 傾向等が読み取れ今後の投資に参考になるものが得られれば良いと考えています。
| 国株 | 国債 | 国リ | 先株 | 先債 | 先リ | 新株 | 新債 | 新リ | リターン | リスク | シャープレシオ | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 積極型1位 | 0% | 0% | 80% | 0% | 10% | 10% | 0% | 0% | 0% | 0.08% | 10.04% | 0.01 |
| 積極型2位 | 0% | 10% | 80% | 10% | 0% | 0% | 0% | 0% | 0% | -0.04% | 9.92% | 0.00 |
| 積極型4位 | 10% | 10% | 80% | 0% | 0% | 0% | 0% | 0% | 0% | -0.04% | 10.17% | 0.00 |
| 中立型1位 | 0% | 10% | 60% | 0% | 10% | 20% | 0% | 0% | 0% | 0.18% | 8.65% | 0.02 |
| 中立型2位 | 0% | 10% | 80% | 0% | 10% | 0% | 0% | 0% | 0% | 0.15% | 9.27% | 0.02 |
| 中立型6位 | 0% | 0% | 60% | 0% | 10% | 30% | 0% | 0% | 0% | 0.10% | 9.58% | 0.01 |
| 堅実型1位 | 0% | 80% | 10% | 0% | 0% | 10% | 0% | 0% | 0% | 0,70% | 2.16% | 0.32 |
| 堅実型5位 | 0% | 79% | 11% | 0% | 0% | 10% | 0% | 0% | 0% | 0.70% | 2.26% | 0.31 |
| 堅実型6位 | 0% | 80% | 10% | 0% | 10% | 0% | 0% | 0% | 0% | 0.43% | 1.46% | 0.30 |
| 自分 | 10% | 80% | 0% | 10% | 0% | 0% | 0% | 0% | 0% | -0.11% | 2.63% | -0.04 |
| 積極型975位 | 0% | 0% | 0% | 20% | 0% | 0% | 50% | 30% | 0% | -7.23% | 11.74% | -0.62 |
| 積極型976位 | 0% | 0% | 0% | 0% | 0% | 0% | 80% | 10% | 10% | -8.26% | 13.18% | -0.63 |
| 積極型982位 | 0% | 0% | 0% | 0% | 0% | 15% | 40% | 45% | 0% | -3.87% | 8.07% | -0.64 |
| 中立型982位 | 0% | 0% | 0% | 0% | 0% | 0% | 60% | 20% | 20% | -7.94% | 12.13% | -0.65 |
| 中立型983位 | 20% | 0% | 0% | 10% | 0% | 0% | 0% | 70% | 0% | -6.26% | 9.36% | -0.67 |
| 中立型984位 | 0% | 0% | 0% | 11% | 11% | 11% | 0% | 67% | 0% | -6.62% | 7.43% | -0.69 |
| 堅実型981位 | 0% | 30% | 0% | 0% | 35% | 0% | 0% | 35% | 0% | -3.05% | 3.63% | -0.84 |
| 堅実型982位 | 0% | 20% | 0% | 0% | 40% | 0% | 0% | 40% | 0% | -3.59% | 4.14% | -0.87 |
| 堅実型983位 | 0% | 10% | 0% | 0% | 10% | 0% | 0% | 80% | 0% | -5.98% | 6.67% | -0.90 |
表の列に記載している略語は以下の通りです。
- 国株 ： ｅＭＡＸＩＳ ＴＯＰＩＸインデックス
- 国債 ： ｅＭＡＸＩＳ 国内債券インデックス
- 国リ ： ｅＭＡＸＩＳ 国内リートインデックス
- 先株 ： ｅＭＡＸＩＳ 先進国株式インデックス
- 先債 ： ｅＭＡＸＩＳ 先進国債券インデックス
- 先リ ： ｅＭＡＸＩＳ 先進国リートインデックス
- 新株 ： ｅＭＡＸＩＳ 新興国株式インデックス
- 新国 ： ｅＭＡＸＩＳ 新興国債券インデックス
- 新リ ： ｅＭＡＸＩＳ 新興国リートインデックス
なお、表中の赤字箇所（積極型982位、堅実型981位〜983位）のポートフォリオは 偶然なのか前回も下位に位置していました。
今回の結果からの気付き
今回の結果からの気付きを箇条書きでまとめます。 なお、リスクタイプ別の上位＆下位3人ずつからの気付きのため、必ずしも全体の傾向を捉えていない可能性がありますのでご注意ください。
- 今回はチャイナ・ショックなどあり全体的に不調だったため、特に積極型ではリターンがプラスで終わった人は一人だけでした。
- 上位の人は、好調だったと思われる国内債券、国内リート、先進国リートを中心にポートフォリオを組んでいたようです。
- 下位の人は、新興国債券を中心に新興国株式や先進国債券を組み入れる傾向にあります。 また、下位のポートフォリオの組み合わせは前回とほぼ同じなので、この1年は新興国関連が低調だったことがわかります。
- 先進国債券は上位の人も下位の人も組み込んでおり、なかなか評価が難しいです。
- リターンがマイナスになった場合リスクが低いほどシャープレシオの数値が悪くなるため、 堅実型の方が悪く見えるのは計算上分かっていても興味深いです。
参考
今回のコンテスト期間中の各アセットクラスのリスク・リターンは下記のブログが詳しいです。 私も本ブログを書く際に参考にさせていただきました。
第4回 投資にチャレンジ!! ポートフォリオの達人コンテストの結末
あとがき
前回も思っていましたが、たった4ヶ月の短期間でも将来の価格上昇や下落を見通すのは難しいと改めて実感しました。 また、このような気付きができるイベントが無料で参加できるのは非常にありがたいです。
なお、前回は中立型、今回は堅実型でしたので、 次回開催されることがあればゲームだと割り切って積極型で臨んでみたいと考えています。
